Дисконтирование счетов фактур это

Разница между факторингом и дисконтированием счета-фактуры

Факторинг и дисконтирование счетов — это методы, используемые продавцами товаров и услуг для получения оплаты по своим счетам и дебиторской задолженности через банки и финансовые учреждения, которые п

Содержание:

• Факторинг против дисконтирования счета-фактуры
  
• Что такое факторинг?
• Что такое дисконтирование счета-фактуры?
• В чем разница между факторингом и дисконтированием счета-фактуры
• Факторинг против дисконтирования счета-фактуры

Факторинг против дисконтирования счета-фактуры

Факторинг и дисконтирование счетов — это методы, используемые продавцами товаров и услуг для получения оплаты по своим счетам и дебиторской задолженности через банки и финансовые учреждения, которые предлагают услуги факторинга и дисконтирования счетов. Факторинг и дисконтирование счетов предлагают предприятиям возможность вернуть связанный капитал и улучшить денежный поток. В этой статье дается четкое объяснение каждого типа финансирования счетов и подчеркиваются сходства и различия между факторингом и дисконтированием счетов.

Что такое факторинг?

Факторинг — это вид финансирования счетов-фактур, при котором дебиторская задолженность и неоплаченные счета-фактуры взыскиваются с привлечением третьей стороны. В определении факторинга говорится, что факторинг — это финансовая операция, при которой компании продают свою дебиторскую задолженность и неоплаченные счета третьим сторонам, таким как банки и финансовые учреждения, известные как факторы по сниженной ставке. Факторинг счетов-фактур позволяет предприятиям быстро и эффективно взыскивать свою дебиторскую задолженность, поскольку им не нужно ждать от клиентов оплаты предлагаемых товаров и услуг. При факторинге дебиторской задолженности третья сторона, обычно банк или финансовое учреждение, берет на себя управление взысканием долга компании, ведя книгу продаж и напрямую связываясь с клиентами, чтобы произвести причитающиеся платежи. При факторинге счетов-фактур клиенты предприятия осведомлены о том, что взыскание долга было передано третьей стороне, поскольку клиент напрямую оплачивает счет-фактуру фактору. Долговой факторинг — это тип факторинга, при котором фактор предлагает фирме ссуду под дебиторскую задолженность и неоплаченные счета, переданные ему.

Что такое дисконтирование счета-фактуры?

Дисконтирование счета-фактуры в другом типе финансирования счетов-фактур. Дисконтирование счетов — это форма краткосрочного финансирования, при которой компания может получить ссуды по неоплаченным счетам и дебиторской задолженности. Финансовое учреждение или третье лицо, предлагающее дисконтирование счета-фактуры, взимает плату за услугу, и ссуды предоставляются в размере согласованного процента от общей стоимости счета-фактуры. Когда клиенты платят свои взносы, суммы поступают напрямую в стороннее финансовое учреждение. Компания сама ведет свою книгу продаж и отвечает за взыскание долгов. Таким образом, клиенты компании не осведомлены об участии третьих лиц в взыскании долгов. Это позволяет конфиденциально дисконтировать счета и помогает поставщику поддерживать здоровые отношения с клиентами. Дисконтирование счетов — это также форма кредитования на основе активов, при котором финансовое учреждение предлагает бизнес-ссуды, обеспеченные неоплаченными счетами и дебиторской задолженностью.

В чем разница между факторингом и дисконтированием счета-фактуры

Факторинг и дисконтирование счетов являются механизмами финансирования счетов, которые предлагают краткосрочное финансирование. Несмотря на их схожесть, между факторингом и дисконтированием счетов есть ряд различий. Более мелкие фирмы обычно используют факторинг счетов-фактур, в отличие от дисконтирования счетов-фактур, который обычно используется гораздо более крупными корпорациями. При факторинге счетов-фактур в книге продаж, взыскание задолженности и проверки кредитоспособности проводятся сторонним финансовым учреждением, и клиенты знают, что фирма пользуется услугами третьей стороны. Как и в случае дисконтирования счетов, это довольно конфиденциально, так как книги продаж ведутся внутри компании, и клиенты не знают о причастности третьих лиц.

Резюме:

Факторинг против дисконтирования счета-фактуры

• Факторинг и дисконтирование счетов — это механизмы финансирования счетов, которые предлагают краткосрочное финансирование.

• Определение факторинга: финансовая операция, при которой компании продают свою дебиторскую задолженность и неоплаченные счета третьим сторонам, таким как банки и финансовые учреждения, известные как факторы, по сниженной ставке.

• Определение дисконтирования счетов-фактур: форма краткосрочного финансирования, при которой компания может получить ссуды по неоплаченным счетам-фактурам и дебиторской задолженности.

• Дисконтирование счетов-фактур также является формой кредитования на основе активов, при котором финансовое учреждение предлагает бизнес-ссуды, обеспеченные неоплаченными счетами-фактурами и дебиторской задолженностью.

• При факторинге счетов-фактур книги продаж, взыскание долгов и проверки кредитоспособности проводятся сторонними финансовыми учреждениями, и клиенты знают, что фирма пользуется услугами третьей стороны.

• Как и в случае дисконтирования счетов, это довольно конфиденциально, так как книги продаж ведутся внутри компании, и клиенты не знают о причастности третьих лиц.

1. Разница между факторингом и финансированием под дебиторскую задолженность

Основные виды факторинга 108

Имеющийся на данный момент комплекс факторинговых услуг довольно обширен и может удовлетворить любые формы возможного сотрудничества между клиентом и фактором.

Факторинговые услуги можно разделить на две группы:факторинг, дисконтирование и принятие к учету счетов-фактур; данный вид еще называется скрытым факторингом.

Сам факторинг представляет собой набор из нескольких видов услуг:

а) факторинг без регресса,

б) кредитный контроль и консультирование,

в) факторинг с регрессом,

д) экспортный факторинг,

е) дисконтирование и принятие к учету счетов фактур.

Дисконтирование и принятие к учету счетов-фактур развивается быстрыми темпами и в некото­рых случаях опережает сам факторинг. Следует от­метить, что дисконтирование как услуга оказывается факторами, несмотря на то, что занимает опреде­ленную нишу на рынке и в некотором роде отличает­ся от самого факторинга. Объемы дисконтирования настолько выросли, что данный вид услуг выделилсяв отдельную категорию, которую стали осваивать целые холдинги и ассоциации.

Дисконтирование счетов-фактур происходит следующим образом:

Фактор/дисконтер покупает принадлежащие клиенту долговые обязательства, далее фактор ча­стично оплачивает фиксированный процент от об­щей суммы обязательств. Данная операция по ди­сконтированию, как правило, проводится без уве­домления потребителя о том, что клиент получает кредит по наличным счетам-фактурам и о пере­уступке права получения платежа. Клиент, в свою очередь, обязан делать отчеты по собранным плате­жам и отчитаться о результатах перед фактором/ди­сконтером. Фактор/дисконтер может контролиро­вать сбор платежей по счетам-фактурам через дви­жение и поступление на специальный факторинго­вый счет.

Учет счетов-фактур представляет собой довольно рискованное занятие, чем сам факторинг. Риско­ванность дисконтирования для фактора/дисконтера состоит в том, что он не может контролировать от­четность по сбыту, не имеет текущих отношений с потребителем и находится в полной зависимости от клиента, то есть насколько он профессионален в своем деле и в какие сроки он сможет собрать пла­тежи.

Наряду с осуществлением кредитных функций факторы/дисконтеры могут выступать в роли консалтеров по вопросам финансовых отношений меж­ду покупателем и клиентом, а также брать на себя роль финансовых аналитиков для оценки финансо­вого состояния потребителя на конфиденциальных началах.

Дисконтирование счетов-фактур относится к разряду высоко рискованных операций, в соответствии, с чем к клиентам предъявляются жесткие тре­бования. Для того чтобы получить возможность пользоваться данной услугой, компания/клиент должна соответствовать определенному уровню, то есть иметь в наличии опытный персонал, опытных руководителей, хорошую кредитную историю и т.д.

После того как процедура подписания договора успешно пройдена и начато совместное сотрудниче­ство, клиент обязан отчитываться перед фактором о своих отношениях с потребителем и о тенденциях их развития. Договор о предоставлении дисконтирова­ния содержит условия соблюдения определенных объемов платежей: если они не выполняются в ого­воренном порядке и объеме, то происходит коррек­тировка условий (увеличение ставки).

Для клиента данный вид услуги является выгод­ным, в пользу этого говорят объемы сделок, переве­денных на данный вид финансирования. Преимуще­ства состоят в том, что клиент получает живые день­ги, которые могут быть больше, чем по кредиту и овердрафту, и их объем будет расти вместе с ро­стом оборота товаров клиента.

Отличительная особенность дисконтирования состоит в ее дешевизне.

Рассмотрим факторинг без регресса. Эта услуга сравнительно проста и распростра­нена. При факторинге без регресса нет конфиден­циальности, то есть извещаются все потребители клиента о том, что все платежи будут отправляться фактору. Это важный этап, для каждого конкретного случая есть определенный подход.

Операционная работа при факторинге без ре­гресса для фактора делится на следующие шаги: получение дебиторских обязательств и фи­нансирование их в этот же день до 85% от суммы; фактор контролирует отчетность по бухгалте­рии и сбыту; сбор причитающихся платежей.

Большая часть факторинговых соглашений идет без регресса, то есть риск возможного неплатежа по крупным платежным обязательствам ложится пол­ностью на фактора. Фактор после заключения дого­вора проводит тщательный анализ кредитоспособ­ности потребителей перед выпиской и принятием последующих счетов-фактур. Точность проведения данного контрольного мероприятия увеличивает шансы на снижение неплатежей фактору. Проверка информации проходит быстро, несмотря на боль­шие объемы; этому помогает колоссальный опыт факторов и наличие баз данных. На этапе заключе­ния договора уже проводится финансовая проверка всех участников факторинга без регресса.

Организация сбора платежей стоит на первом месте при осуществлении факторинговой деятель­ности. Сбор платежей ярко отражает эффективность работы фактора и подходы к выполнению данной за­дачи. Качество сбора платежей в большей мере за­висит от подготовки персонала, поддержания хо­роших отношений с клиентом и его потребителями.

Важное место в работе фактора занимает по­лезная информация, при ее отсутствии любые дей­ствия могут быть ошибочными. Для постоянного по­лучения нужного потока информации факторы развивают и совершенствуют компьютерное обеспече­ние с целью ускорения обработки больших объемов информации по факторинговым сделкам. Основную роль в этом процессе играют клиенты, ведь именно они передают первичную информацию о товарах и услугах. Искажение первичной информации может повлечь недопонимание между потребителем и фак­тором. Во избежание данного рода вещей фактор проводит консалтинг персонала своего клиента с обращением внимания на те участки, где может про­изойти неточность.

Сбор платежей включает в себя три этапа:

а) Фактор ставит в известность потребителя о заключении договора факторинга, из которого следует, что дальнейшие платежи должны от­правляться к фактору.

б) Фактор передает перечень счетов, на которые должны приходить средства за выкупленные счета-фактуры.

в) Фактор регулярно извещает потребителей о си­стеме расчетов между фактором и клиентом. В случае попадания платежа на просрочку, фак­тор вправе начать судебное разбирательство.

Рассмотрим факторинг с регрессом.

Фактор, как и в случае с факторингом без ре­гресса, проводит комплекс работ по ведению учета отчетности, собирает платежи и т.д., но при возник­новении вопроса о неплатежеспособности потреби­теля, фактор, исходя из договора, имеет право тре­бовать возмещения средств, направленных на опла­ту обязательств с клиента.

Этот вид факторинга хорошо подходит компа­ниям, имеющим четко определенный круг потреби­телей, надежность и кредитоспособность которых находится на высоком уровне. Факторинг с регрес­сом дает компаниям/клиентам ряд преимуществ: уменьшение затрат на ведение отчетности по сбыту, рост оборотов за счет покупки дебиторских задолженностей банками и факторинговыми компаниями.

Рассмотрим экспортный факторинг. По всему миру экспортный факторинг получил широкое распространение в связи с интернациона­лизацией бизнеса. В некоторых странах данный вид услуги распространен шире, чем традиционные ви­ды факторинга. Международный факторинг принци­пиально ничем не отличается от других видов факто­ринга, за исключением наличия двух факторов им­порт/фактора и экспорт/фактора. Также междуна­родный факторинг могут называть двухфакторным.

Международный факторинг работает по сле­дующей системе. Клиент экспорт/фактора передает ему пере­чень, где указаны свои импортеры и счета-фактуры, далее экспорт/фактор отправляет запрос им­порт/фактору с просьбой о проведении проверки кредитоспособности импортеров. Об итогах про­верки кредитоспособности импортеров эк­спорт/фактор уведомляет экспортера. Далее если результаты положительные экспортер осуществляет отгрузку товара и направляет счета-фактуры импор­теру. Вместе с этим экспорт/фактор, получив отос­ланные ранее копии счетов-фактур, передает их им­порт/фактору.

Платежи по экспортному факторингу осущест­вляются экспорт/фактором на счет экспортера в установленном порядке. Следующий этап в этой си­стеме занимает получение экспорт/фактором средств, которые, в свою очередь, собрал им­порт/фактор с импортеров. Основными игроками на международном рынке факторинга являются членыFCI илиIFG.

Экспортный факторинг выгоден всем компаниям, которые хотят попасть на внешние рынки и закрепить свои отношения с новыми партнерами по бизнесу. Экспортный факторинг дает возможность дистан­ционной проверки кредитоспособности своего поку­пателя, в каком бы уголке мира он ни находился.

Почему компании используют счета-фактуры?

Основная цель счета-фактуры: предоставить бизнесу и его клиенту отчет о продаже. … Счет-фактура предлагает письменное подтверждение платежного соглашения между вашим предприятием и его клиентом. Счета устанавливают условия оплаты и позволяют быстрее получать оплату за свои услуги.

Что такое ссуда под счет-фактуру? Кредит для финансирования счетов-фактур — это финансовое решение, предлагаемое кредиторами малому бизнесу для заимствования средств под сумму, ожидаемую от их клиентов. Эти средства могут быть использованы для удовлетворения краткосрочных требований к ликвидности вашего бизнеса, таких как закупка сырья, заработная плата вашего персонала и другие операционные расходы.

Требуются ли счета по закону?

Похожие страницы:Блог

Как избежать комиссий PayPal в Великобритании?

В чем разница между друзьями и семьей PayPal, а также товарами и услугами?

Могут ли вас обмануть счет PayPal?

Почему платеж отображается в PayPal как ожидающий?

Счет-фактура сама по себе не является юридическим документом.. Хотя выставление счетов-фактур является важной бухгалтерской практикой для предприятий, счета-фактуры не служат юридически обязывающим соглашением между предприятием и его клиентом. Это потому, что счет-фактура оставляет слишком много места для манипуляций, чтобы служить юридическим документом.

Как обрабатываются счета?

Определение и как обрабатывать. Обработка счетов включает полный цикл получения счета от поставщика, утверждая его, устанавливая дату перевода, оплачивая счет, а затем записывая его в главную бухгалтерскую книгу.

Какова цель счета-фактуры?

Счет-фактура — бесценный инструмент бухгалтерского учета. Это помогает как продавцу, так и покупателю отслеживать свои платежи и суммы задолженности.

Насколько безопасно дисконтирование счета?

Скидка по счету — отличный вариант для инвестиций, защищая себя от волатильности рынка, получая при этом высокую прибыль. … Именно эти счета затем дисконтируются и покупаются инвесторами на платформе KredX. Это полностью исключает любое вторжение на рынок и, следовательно, любую зависимость от состояния рынка.

Счет-фактура финансирует ссуду?

Отсутствие риска для активов — поскольку финансирование по счетам беззалоговый бизнес-кредит вместо счетов-фактур вам не придется предлагать физические активы вашей компании.

Есть ли в счете-фактуре скидка на ссуду?

Есть ли в счете-фактуре скидка на ссуду? К. Да, дисконтирование счетов-фактур — это тип ссуды, при котором кредиты используются против стоимости неоплаченных счетов-фактур.

Считаются ли счета конфиденциальными?

В своем долгожданном постановлении 29 декабря 2016 года Верховный суд Калифорнии постановил, что юридические счета-фактуры защищены привилегией адвоката и клиента и поэтому, за некоторыми исключениями, не должны раскрываться в соответствии с Законом о публичных записях.

Что по закону должно быть в счете-фактуре?

название вашей компании, адрес и контактная информация. название компании и адрес клиента, которому вы выставляете счет. четкое описание того, за что вы взимаете плату. дата, когда вы предоставили товары или услуги (которая также известна как дата поставки)

Мне нужно выставлять счета?

Обзор. Если вы продаете клиенту товар или услугу, вам необходимо предоставить им счет-фактуру (счет) по закону, если и вы, и клиент зарегистрированы в качестве плательщика НДС (бизнес-транзакция). Счет-фактура — это не то же самое, что квитанция, которая является подтверждением оплаты.

Как выставляются счета?

Подайте каждый счет-фактуру в картотеке. Помещение каждого счета-фактуры в папку и хранение в картотеке гарантирует, что у вас будет легкий доступ к счету-фактуре. Как и в случае с электронными таблицами, вы можете систематизировать счета-фактуры по компании, типу счета-фактуры или возникновению счета-фактуры.

Как утверждается счет к оплате?

Утверждение счета — это процесс проверки и утверждения счетов-фактур поставщиков перед обработкой платежа. Как правило, процесс утверждения счета начинается после того, как покупатель получает (по электронной почте, по почте и т. Д.)… Затем счет сортируется по определенной категории и направляется соответствующей заинтересованной стороне для утверждения.

Счет получен?

Счет — это счет-фактура, в котором содержится подробный список проданных продуктов или предоставленных услуг, а также сумма денег, причитающихся по каждой позиции, и общая сумма причитающейся суммы. Однако, когда вы получаете счет, вы должны ввести его как счет, который вы должны. Другими словами, счет отправлен, и счет получен.

Кто будет выставлять счет?

Счет-фактура, счет или табель — это коммерческий документ, выданный продавец покупателю, относящиеся к сделке продажи и указывающие продукты, количество и согласованные цены на продукты или услуги, которые продавец предоставил покупателю.

Счет-фактура — это квитанция?

Счета выставляются до того, как клиент отправит платеж, тогда как квитанция выдается после получения оплаты. Счет-фактура действует как запрос на оплату, а квитанция — как доказательство оплаты. … Оба документа должны иметь четкую пометку «Счет-фактура» или «Квитанция».

Счет-фактура — это счет?

Компания может отправить вам счет за оказанные услуги, но при получении вы увидите его как счет. Использование слова «счет-фактура» может означать, что условия оплаты, такие как НЕТТО-30 дней, были установлены, тогда как счет — это простое изложение того, что должно быть сейчас.

Насколько хороша скидка на счет-фактуру?

Существенное дисконтирование счета ускоряет денежный поток от клиентов, так что вместо того, чтобы ждать, пока клиенты заплатят в пределах их обычных условий кредита, вы получаете наличные почти сразу после выставления счета. Это может быть важным преимуществом в ситуациях, когда бизнесу крайне не хватает наличных средств.

Разрешен ли факторинг в исламе?

Сходства между «мурабахом» и факторингом, которые делают факторинг приемлемым инструментом согласно законам шариата, заключаются в следующем: Утверждение на основе заказа, если заказ или договор купли-продажи утверждаются фактором в соответствии со Статьей 17. ГРИФ.

Кто может делать скидки по счетам?

Кто может воспользоваться этим финансированием по счету? Возможность покупки скидки по счету открыта для любой бизнес, который продает товары или услуги клиентам на условиях кредита от 30 до 90 дней.

Для кого используется счет-фактура?

Финансирование счетов — это способ для предприятий брать деньги в счет причитающихся от клиентов сумм. Финансирование счетов помогает предприятиям улучшить денежный поток, платить сотрудникам и поставщикам и реинвестировать в операции и рост раньше, чем если бы им приходилось ждать, пока их клиенты полностью оплатят свои балансы.

Счет-фактура — хорошая идея?

Финансирование счетов может быть очень выгодным как для большого, так и для малого бизнеса, но есть несколько вещей, которые следует запомнить, прежде чем решить, подходит ли это вам. Во-первых, хотя финансирование счетов-фактур предназначено для решения проблем с денежными потоками, оно не заменяет выручку.

Как продать счет-фактуру?

Лучшее, что ты можешь сделать, это свяжитесь с коллекторским агентством а затем продавать неоплаченные счета-фактуры в коллекциях. Продажа подлежащего оплате счета финансовой компании даст вам возможность получить часть стоимости неоплаченного счета.

900 (Банковское дело), страница 13

Описание файла

Документ из архива «Банковское дело», который расположен в категории «рефераты». Всё это находится в предмете «банковское дело» из раздела «Студенческие работы», которые можно найти в файловом архиве Студент. Не смотря на прямую связь этого архива с Студент, его также можно найти и в других разделах. Архив можно найти в разделе «рефераты, доклады и презентации», в предмете «банковское дело» в общих файлах.

Онлайн просмотр документа «900»

Текст 13 страницы из документа «900»

Факторинг — весьма эффективная форма кредитования оборот. ср-тв поставщиков, т.к. по своей сути он включает инкассирование дебиторской задолженности поставщика, гарантию от кредит. рисков, от появления сомнительных долгов.

38. Факторинг.

Факторинг является рискованным, но высокоприбыльным банковским бизнесом, эффективным орудием финансового маркетинга, одной из форм интегрирования банковских операций, которые наиболее приспособлены к современным процессам развития экономики

Термин “факторинг” от английского посредник, агент. В факторинговых операциях участвуют три стороны:

1) фактор-посредник, которым может быть коммерческий банк или специализированная факторинговая компания:

В мировой практике под факторингом понимается ряд комиссионно-посреднических услуг, оказываемых фактором клиенту в процессе осуществления послед-

ним расчетов за товары и услуги и сочетающихся, как правило, с кредитованием его оборотного капитала.

Основная цель факторингового обслуживания — инкассировать дебиторских счетов своих клиентов и получение причитающихся в их пользу платежей. Эта услуга может оказываться фактором клиенту как без финансирования, так и с финансированием.

В первом случае клиент факторинговой компании, отгрузив продукцию, предъявляет счета своему покупателю через посредство компании, задача которой получить в пользу клиента платеж в сроки согласно хозяйственному договору (обычно от 30 до 120 дней).

В случае инкассирования счетов с финансированием факторинговая компания покупает счета-фактуры у клиента на условиях немедленной оплаты 80—90% стоимости отгрузки, т. е. авансирует оборотный капитал своего клиента (дисконтирование счетов-фактур). Резервные 10-20″/о стоимости отгрузки клиенту не выплачиваются, а бронируются на отдельном счете на случай претензий в его адрес от покупателя по качеству продукции, ее цене и т. п. Получение такой услуги наиболее полно отвечает потребностям функционирующих предприятий, так как позволяет им посредством факторинга превратить продажу с отсрочкой платежа в продажу с немедленной оплатой и таким образом ускорить движение своего капитала.

За дисконтирование счетов-фактур факторинговая компания взимает с клиента: а) комиссионные (за инкассацию счетов); б) процент по факторинговому кредиту. Он взимается от даты предоставления кредита до срока поступления средств за эту продукцию от покупателя. Этот процент обычно на 1 — 2 пункта выше учетной ставки.

Факторинг с финансированием (кредитом) может быть двух видов: открытый, закрытый.

Открытый факторинг— это форма факторинговой услуги, при которой плательщик уведомлен о том, что поставщик переуступает счета-фактуры факторинговой компании.

Закрытый, или конфиденциальный, факторинг свое название получил в связи с тем, что служит скрытым источником средств для кредитования продаж поставщиков товаров, так как никто из контрагентов клиента не осведомлен о переуступке им счетов-фактур факторинговой компании. В данном случае плательщик ведет расчеты с самим поставщиком, который после получения платежа должен перечислить соответствующую его часть факторинговой компании для погашения кредита.

По соглашению сторон между поставщиком и факторинговой фирмой при факторинге с финансированием может предусматриваться право регресса, т. е. право возврата факторинговой фирмой не оплаченных покупателем счетов с требованием возмещения кредита факторинговой фирме. Однако в мировой практике факторинг с регрессом применяется редко, и, как правило, факторинговые фирмы весь риск неплатежа берут на себя.

Помимо “дисконтирования фактур” факторинговая компания может выполнять ряд других услуг, связанных с расчетами и основной хозяйственно-финансовой деятельностью клиента:

вести полный бухгалтерский учет дебиторской задолженности,

консультировать по вопросам организации расчетов, заключения хозяйственных договоров, своевременному получению платежей и т. п.;

информировать о рынках сбыта, ценах на товары. платежеспособности будущих покупателей и т.п.;

предоставлять транспортные, складские, страховые, рекламные и другие услуги.

В этих условиях факторинг становится универсальной системой финансового обслуживания клиентов (конвенционный факторинг). За клиентом сохраняются практически только производственные функции. При такой форме факторинга клиент может существенно сократить собственный штат служащих, что способствует снижению издержек по пооизводству и сбыту продукции. Но одновременно возникает риск почти полной зависимости клиента от факторинговой компании, так как такие отношения ведут к полному осведомлению фактора о делах своих клиентов, подчинению их своему влиянию и контролю.

Правовой основой взаимоотношений факторинговой компании с клиентом является договор, определяющий обязательства и ответственность сторон. В частности, в нем оговариваются вид факторинга, размер факторингового кредита и процентная ставка за этот кредит, величина комиссионного вознаграждения по всем видам комиссионно-посрелнических услуг, гарантии выполнения димных обязательств и материальная ответственность за их невыполнение, порядок оформления документов и другие условия по усмотрению сторон.

Поскольку факторинговые операции носят рисковый характер, до заключения Договора с клиентом факторинговая компания должна тщательно изучить финансовое состояние потенциального клиента с тем, чтобы убедиться в его конечной платежеспособности: проанализировать показатели ликвидности баланса, состав и длительность дебиторской задолженности, возможности реализации выпускаемой продукции, конъюнктуру рынков сбыта, круг покупателей продукции, будущего клиента и их платежеспособность и т. д. Для этого используются информация в печати, данные своих агентов, материалы изучения платеже- и кредитоспособности банковской клиентуры, бухгалтерская отчетность клиента и другая информация. Указанный анализ должен быть выполнен в течение двух недель. В случае положительного решения вопроса в заключенном договоре между клиентом и факторинговой компанией обычно предусматривается предельная сумма, на которую может быть выдан факторинговый кредит или приняты документы на инкассо. Для определения размера лимита клиент должен представить факторинговой фирме имеющиеся у него хозяйственные договоры с покупателями. Договор на факторинговое обслуживание заключается, как правило, на срок не менее чем на один год.

В нашей стране факторинговые операции впервые стали применяться с 1 октября 1988 г. ленинградским Промстройбанком, а с 1989 г. факторинговые отделы (группы) стали создаваться в других банковских учреждениях страны. Задача факторинговых отделов — на договорной и платной основе выполнять для предприятий ряд кредитно-расчетных операций, связанных со скорейшим завершением их расчетов за товары и услуги.

В настоящее время факторинговый отдел может предоставлять своим клиентам следующие основные виды услуг:

приобретать у предприятий-поставщиков право на получение платежа по товарным операциям с определенного покупателя или группы покупателей, состав которой заранее согласовывается с факторингом (покупка срочной задолженности по товарам отгруженным и услугам оказанным):

• осуществлять покупку у предприятий-поставщиков дебиторской задолженности по товарам отгруженным и услугам оказанным, неоплаченным в срок покупателями (покупка просроченной дебиторской задолженности);

приобретать векселя у своих клиентов. Суть операций факторингового отдела по услугам 1-й группы заключается в том, что отдел за счет своих средств гарантирует поставщику оплату выставляемых им на определенных плательщиком платежных требований-поручений немедленно в день предъявления их в банк на инкассо. В свою очередь, поставщик передает факторингу право последующего получения платежей от этих покупателей в пользу факторинга па его счет. Досрочная (до получения платежа непосредственно от покупателя) оплата платежных требований-поручений поставщика фактически означает предоставление ему факторингом кредита, который ликвидирует риск несвоевременного поступления поставщику платежа, исключает зависимость его финансового положения от платежеспособности покупателя. В результате, получив незамедлительно денежные средства па свой счет, клиент факторинга имеет возможность, в свою очередь, без задержки рассчитаться со своими поставщиками, способствует ускорению расчетов и сокращает неплатежи в хозяйстве.

При покупке факторингом у хозорганов просроченной дебиторской задолженности но товарным операциям он оплачивает поставщику за счет своих средств указанную задолженность не огульно, а при определенных условиях: при сроке задержки платежа не более трех месяцев и лишь при получении от банка плательщика уведомления о том, что плательщик не снят полностью с кредитования и не объявлен неплатежеспособным. Операции но переуступке клиентом факторингу просроченной дебиторской задолженности имеют повышенную степень риска. Это обусловливает более высокий размер комиссионного вознаграждения, уровень которого в 1,5—2 раза выше, чем при покупке факторингом задолженности по товарам отгруженным, срок оплаты которых не наступил.

В связи с развитием вексельной формы расчетов факторинг стал оказывать предприятиям новую услугу — покупать у поставщиков векселя с немедленной их оплатой (учет векселя). Подобная факторинговая операция обеспечивает поставщику, отгрузившему товар под вексель, получение денежных средств в оплату векселя при одновременном сохранении срока платежа до векселю для должника. За учет векселя факторинг взимает по договоренности с клиентом комиссионное вознаграждение (дисконт), которое представляет собой разницу между валютой векселя и суммой, получаемой от факторинга продавцом векселя.

Наряду с этими основными услугами факторинг на комиссионных началах в порядке разовых операции может оказывать своим клиентам различного рода дополнительные услуги —постоянное и разовое консультирование хоз/органов по вопросам совершенствования организации их расчетов с поставщиками и покупателями, повышения эффективности использования финансовых ресурсов, оздоровления финансового состояния и по другим экономическим вопросам; юридические услуги (оказание помощи в подготовке деловых бумаг и документов по кредитно-финансовым вопросам);

ведение по поручению клиентов учета товаров отгруженных, дебиторской задолженности с целью использования данного учета для составления бухгалтерских отчетов и оценки сложившейся практики платежных взаимоотношений.

39. Банки на рынке долговых правительственных обязательств (ГКО, ОГСЗ, ФЗ и др.).

Агент правительства на рынке ц/бумаг – ЦБ.

ЦБ обеспечивает возможность продажи, выпуска в обращение ц/бумаг при эмиссии (первичной- 96%).

ЦБ размещает правительственные ц/бумаги в активы КБ, т.е. продает (связывает ресурсы КБ).

Правительство эмитирует только облигации.

Банк России как контролирующий орган и основной дилер по ГКО/ОФЗ-ПК действует на фондовом рынке по поручению Минфина РФ, отражает на рынке интересы государства. Рынок ц/бумаг, в т.ч. ГКО – рынок биржевой. Первичное размещение данных облигаций по поручению Минфина проводит Банк России посредством аукциона. День проведения аукциона, объем выпуска, лимит на неконкурентные заявки, время приема заявок и другие параметры операции Банк России объявляет за 7 дней до проведения аукциона.

ЦБ может выкупать у КБ правительственные ц/бумаги – регулирует ден.-кредитн. обращения (т.е. высвобождает кредитные ресурсы в обращении).

Государство может выпускать не только свои собственные ценные бумаги, но и

давать гарантии по долговым обязательствам, эмитируемым различными учреждениями и организациями, которые по его мнению заслуживают государственной поддержки.

Такие долговые обязательства приобретают статус государственных ценных бумаг.

Финансирование государственного долга посредством выпуска государственных ценных бумаг обходится меньшими издержками, чем привлечение средств с помощью банковских кредитов. Это связано с тем, что правительственные

долговые обязательства отличаются высокой ликвидностью и инвесторы испытывают меньше затруднений при их реализации на вторичной рынке, чем при перепродаже ссуд, предоставленных взаймы государству. Поэтому государственные ценные бумаги во многих странах являются одним из основных источников финансирования внутреннего долга. Первичное размещение государственных ценных бумаг осуществляется при посредничестве определенных субъектов. Среди них главенствующее положение занимают центральные банки, которые организуют работу по распространению новых займов, привлекают инвесторов, а в ряде случаев приобретают крупные пакеты правительственных долговых обязательств.

Государственные ценные бумаги во всем мире выполняют две основные функции : финансирование бюджетного дефицита и исполнение денежно-кредитной политики .

Как попытку использования ценных бумаг для оперативного регулирования ситуации на денежном рынке можно назвать действия Центрального банка РФ во время кризиса на межбанковском рынке в августе 1995 г., когда он выкупил у банков пакет ГКО на сумму более 1,5 трлн. руб. При этом целью ставилось не снижение процентных ставок , а поддержание уровня ликвидности банков.

В РФ по действующему банковскому законодательству кредитным организациям не запрещается совмещать традиционные банковские операции с операциями на рынке ценных бумаг. Профессиональной деятельностью рынка ц/бумаг могут заниматься только те банки, которые имеют лицензию профессионального участника рынка ц/бумаг. В соответствии с генеральной лицензией ФКЦБ России № 90-100-2-0000 от 11 июня 1997 г. лицензирование профессиональной деятельности крупнейших организаций осуществляет Банк России. Для получения лицензии необходимо наличие в штате кредитной организации специалистов, имеющих квалификационные аттестаты ФКЦБ по каждому виду профессиональной деятельности (брокерской, дилерской, клиринговой, депозитарной и т.д.).

При совершении операций с ГКО – ОФЗ банки выступают в качестве дилеров. На проведение дилерской деятельности на рынке государственных облигаций КБ должен заключить договор с Банком России.

Финансирование счетов

Опубликовано 14.07.2021 · Обновлено 14.07.2021

Что такое Финансирование счетов?

Финансирование по счетам – это способ для предприятий занимать деньги под суммы, причитающиеся от клиентов. Финансирование счетов помогает предприятиям улучшить денежный поток, платить сотрудникам и поставщикам и реинвестировать в операции и рост раньше, чем если бы им приходилось ждать, пока их клиенты полностью оплатят свои балансы. Компании платят кредитору процент от суммы счета в качестве комиссии за заимствование денег. Финансирование по счетам может решить проблемы, связанные с тем, что клиентам требуется много времени для оплаты, а также трудности с получением других видов бизнес-кредита.

Финансирование по счетам также известно как « финансирование дебиторской задолженности » или просто «финансирование дебиторской задолженности».

Общие сведения о финансировании счетов-фактур

Когда предприятия продают товары или услуги крупным клиентам, например оптовикам или розничным торговцам, они обычно делают это в кредит. Это означает, что покупателю не нужно сразу оплачивать приобретенные товары. Компания-покупатель получает счет-фактуру, в котором указана общая сумма и срок оплаты. Однако предложение кредита клиентам связывает средства, которые в противном случае бизнес мог бы использовать для инвестирования или развития своей деятельности. Для финансирования медленно оплачиваемой дебиторской задолженности или для удовлетворения краткосрочной ликвидности предприятия могут выбрать финансирование своих счетов-фактур.

Финансирование по счетам – это форма краткосрочного заимствования, которое кредитор предоставляет своим бизнес-клиентам на основании неоплаченных счетов. Посредством факторинга счетов-фактур компания продает свою дебиторскую задолженность, чтобы увеличить свой оборотный капитал , что немедленно предоставит бизнесу средства, которые можно использовать для оплаты расходов компании.

Ключевые моменты

• Финансирование по счетам позволяет предприятию использовать неоплаченные счета в качестве обеспечения для финансирования.
• Компания может использовать финансирование по счетам, чтобы улучшить денежный поток для операционных нужд или ускорить расширение и инвестиционные планы.
• Финансирование счета-фактуры может быть структурировано таким образом, чтобы покупатель предприятия не знал, что его счет-фактура был профинансирован, или он может напрямую управляться кредитором.

Финансирование счета-фактуры с точки зрения кредитора

Финансирование по счетам выгодно кредиторам, потому что, в отличие от предоставления кредитной линии , которая может быть необеспеченной и оставлять мало возможностей для регресса, если бизнес не выплачивает то, что заимствует, счета-фактуры выступают в качестве обеспечения финансирования по счетам . Кредитор также ограничивает свой риск, не перечисляя 100% суммы счета заемщику. Однако финансирование по счетам не устраняет всех рисков, поскольку заказчик может никогда не оплатить счет. Это привело бы к сложному и дорогостоящему процессу сбора платежей, в котором участвует как банк, так и бизнес, осуществляющий финансирование счетов в банке.

Как структурировано финансирование счетов

Финансирование счетов-фактур может быть структурировано несколькими способами, чаще всего с помощью факторинга или дисконтирования. При факторинге счетов-фактур компания продает свои неоплаченные счета-фактуры кредитору, который может заплатить компании от 70% до 85% до окончательной стоимости счетов. Предполагая, что кредитор получит полную оплату счетов-фактур, он затем переведет компании оставшиеся от 15% до 30% суммы счета-фактуры, и бизнес будет выплачивать проценты и / или комиссионные за услуги. Поскольку кредитор собирает платежи от клиентов, клиенты будут знать об этой договоренности, что может плохо отразиться на бизнесе.

В качестве альтернативы бизнес может использовать дисконтирование счета-фактуры, которое аналогично факторингу счетов-фактур, за исключением того, что компания, а не кредитор, собирает платежи от клиентов, поэтому клиенты не знают об этой договоренности. При дисконтировании счета-фактуры кредитор продвигает бизнес до 95% от суммы счета-фактуры. Когда клиенты оплачивают свои счета, бизнес выплачивает кредитору за вычетом комиссии или процентов.